Регуляторы США исследуют более 200 компаний из-за необычной торговли перед сделками с крипто-казначейством

Регуляторы США, в частности Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) и Управление финансовых организаций (FINRA), расследуют более 200 компаний, занимающихся криптовалютами, из-за подозрений в инсайдерской торговле.

Причинами для начала расследований стали аномально высокие объемы торговли и резкие скачки цен акций этих компаний перед объявлениями. Хотя названия компаний не были раскрыты, сообщение появилось на фоне растущего интереса корпораций к накоплению криптовалюты, в первую очередь на примере MicroStrategy.

SEC отметила, что повышенный объем торговли и скачки цен акций наблюдались накануне публичных объявлений. Регулятор предупредил компании о запрете нарушения правил раскрытия, которые запрещают выборочное распространение конфиденциальной информации среди отдельных инвесторов.

Когда компании привлекают внешних инвесторов для финансирования крупных покупок криптовалют, они требуют подписания соглашений о неразглашении.

Однако резкие повышения цен на акции перед объявлениями указывают на возможные утечки этой информации. Согласно данным CoinGecko, 108 компаний владеют биткойном, но в последние месяцы их активы также включают альткойны, такие как Ethereum, Solana и Litecoin.

Многие компании используют стратегию "колеса" для частного привлечения капитала через долг и акции для финансирования крупных покупок криптовалют, что увеличивает стоимость их акций. Эта стратегия позволяет компаниям повышать капитал для последующих покупок криптовалюты, создавая замкнутый круг высокого рычага.

Любое утечка информации о запланированных финансовых операциях или покупках может серьезно повлиять на эту чувствительную механику.