Galaxy Digital упала на 7% из-за размещения обменного долга на $1,15 млрд

Galaxy Digital Майка Новогратца (GLXY) продает облигации на сумму 1,15 миллиарда долларов в частной сделке, увеличив первоначальное предложение с 1 миллиарда долларов.

Ожидаемые чистые поступления составят 1,127 миллиарда долларов (или 1,274 миллиарда долларов, если будет использована полная опция greenshoe на 150 миллионов долларов).

Облигации имеют годовую процентную ставку 0,50% и срок погашения 1 мая 2031 года, с возможностью обмена по первоначальной ставке 17,9352 акций за 1 000 долларов номинальной стоимости — что эквивалентно цене обмена около 55,76 долларов, что на 37,5% больше закрытой цены акций 27 октября. Полученные средства пойдут на поддержку роста основных бизнесов Galaxy и могут быть использованы для погашения облигаций 2026 года.

Облигации не могут быть выкуплены до 6 ноября 2028 года и станут выкупными позже, если цена акций Galaxy превысит на 130% цену обмена в течение длительного времени. Транзакция еще требует одобрения TSX, которое ожидается 30 октября 2025 года. Акции Galaxy Digital упали на 7,6% в Нью-Йорке после объявления, хотя с начала года они выросли на 110% и в настоящее время торгуются около 37,46 долларов.