Регулятори США розслідують понад 200 компаній через незвичайні угоди напередодні крипто-казначейських угод

Регулятори США, зокрема Комісія з цінних паперів і бірж (SEC) та Управління фінансових інституцій (FINRA), розслідують понад 200 компаній, які займаються криптовалютами, через підозри в інсайдерській торгівлі.

Причинами для початку розслідувань стали аномально високі обсяги торгівлі та різкі стрибки цін акцій цих компаній перед оголошеннями. Хоча назви компаній не були розкриті, повідомлення з'явилося на фоні зростаючого інтересу корпорацій до накопичення криптовалюти, насамперед за прикладом MicroStrategy.

SEC зауважила, що підвищений обсяг торгівлі та стрибки цін акцій спостерігалися напередодні публічних оголошень. Регулятор попередив компанії про заборону порушення правил розкриття, які забороняють вибіркове поширення конфіденційної інформації серед окремих інвесторів.

Коли компанії залучають зовнішніх інвесторів для фінансування великих покупок криптовалют, вони вимагають підписання угод про нерозголошення.

Однак різкі підвищення цін на акції перед оголошеннями вказують на можливі витоки цієї інформації. Згідно з даними CoinGecko, 108 компаній володіють біткойном, але в останні місяці їхні активи включають також альткоїни, такі як Ethereum, Solana та Litecoin.

Багато компаній використовують стратегію "колеса" для приватного залучення капіталу через борг та акції для фінансування великих покупок криптовалют, що підвищує вартість їх акцій. Ця стратегія дозволяє компаніям підвищувати капітал для наступних покупок криптовалюти, створюючи замкнуте коло високого важеля.

Будь-яке витікання інформації про заплановані фінансові операції чи покупки може серйозно вплинути на цю чутливу механіку.